【绿色电力】会议强调“增加新能源消纳能力”、“推动煤炭和新能源优化组合”，直接利好绿色电力，尤其是火电转型。
【物流】会议强调“加快形成内外联通、安全高效的物流网络”，另外周末还印发了“十四五”冷链物流发展规划，物流运输本身也是直接受益于经济复苏的品种。
1、2021年11月末，个人住房贷款余额38.1万亿元，当月增加4013亿元，较10月多增532亿元。
分析:数据显示，当前地产资金压力缓解、开发贷放松等或使得房地产竣工增速回暖，甚至不排除出现竣工加速的情景；在此情景下，受益于房地产竣工的建材有望受益，当前建材链条普遍估值较低，行业景气回暖情况下，估值也有望迎来修复；而家居产业为典型的地产后周期产业链，家电、家具的景气度一般滞后地产竣工约2-3个季度，在对于地产行业的销售、投资预期回暖的带动之下，后续对于家居行业的需求也有望逐步边际改善，此外，随着明年基建稳增长预期升温，建筑业投资力度预计将加大；并且，在房住不炒的要求下，地产领域投资或更多的投向保障性住房领域，从而带来装配式建筑需求。注意，自上周以来，地产、建材、水泥、家居、家电等板块上涨，当心周二冲高回落。
2、12月13日，三峡昌邑莱州湾一期（300MW）海上风电项目风力发电机组及塔筒设备采购开标，本次共有6家整机商竞标，项目平均投标单价4507元/kW，最低报价为明阳智能的4017元/kW。
分析:结合此前公示的中广核象山涂茨280MW、华润苍南400MW两个低价海上风电项目最低报价分别达到3830元/kw（不含塔筒）和4061元/kw（含塔筒）来看，此三个项目风机(含塔筒）最低报价价格已经来到4000元/千瓦附近，较此前有国家补贴时的报价降幅约达40-50%，加上其他建设成本和材料，海风单位建设成本有望降至1.1~1.2万元/kW， 假设发电利用小时数3200，项目可实现度电成本0.33元，海风已经基本实现平价；若海上风电实现度电成本的平价，则在电价上网时则会推动地区海上风电装机的快速上升，推动海上风电装机量提升。
海上风电核心分支:
1. 海底电缆：预计2025年国内市场规模达288亿元，未来5年复合增速超20%，行业格局较集中。
行业格局上，国内海底电缆市场呈现双寡头格局，东方电缆和中天科技占据市场绝大部分份额。其中，2020年东方电缆市占率34%，中天科技市占率38%；此外，一些主营为电线电缆的公司也逐步布局海底电力电缆业务，上市公司中主要包括亨通光电、汉缆股份、宝胜股份、起帆电缆、太阳电缆等，如亨通光电具备500kV及以下海底电缆生产能力；宝胜股份已具备海缆研发制造的核心技术及国内海底电缆项目最大的码头，2021年开始海缆产能逐步投放。
2. 海上桩基是海上风电设备的支撑基础，安装成本约为总建设成本的14%。
与陆上风电相比，海上风电建设的主要不同点除了海缆增量、船只运输外，海上桩基是另一大增量，其安装成本约为总建设成本的14%。海上桩基是海上风电设备的支撑基础，其上端与风电塔筒连接，下端深入海床地基，因需长期受海浪冲击及海水腐蚀，海上桩基的质量要求也更高。
根据测算，单GW海风装机对桩基的需求价值量在15-20亿元之间，以十四五期间国内海上风电新增装机50GW计算， 十四五期间国内桩基市场规模在750-1000亿元，年均市场规模近200亿元。桩基未来发展空间广阔。
3. 海上装机船：海上风电需求高增，海上风电装机船紧缺成为目前最大瓶颈。
据目前数据，国内在役海上施工船只有40条左右，按照一条船能够吊40台风机来算，理论上一年能够承担1600台风机的吊运，按照一台风机功率15MW计算，供应产能仅2.4GW，供需缺口明显，当前国内租船价格已经从400万/月上涨到1000万/月，是目前制约海上风电发展的最大瓶颈，预计情况将在明后年有所好转。
至于公司方面，海上风电装机船的研发建造主要由船厂承担，如振华重工、韩通重工、华电重工、厦船重工等。
